从建国一直到20世纪80年代,纺织行业一直是中国经济的支柱产业。进入90年代,由于中国经济发展带来的行业结构调整、纺织行业沉重的"历史包袱"以及国际纺织品市场竞争加剧等原因,纺织行业逐渐陷入困境,1996年经济效益跌到谷底。1997年随着纺织行业作为国企改革脱困的突破口,纺织行业在国家政策扶持下,大力进行行业结构调整,终于在1999年全行业扭亏的基础上,2000年开始盈利,走出了一个缓慢的上升通道,行业景气日益回升。2004年1-10月行业销售收入同比增长26.9%,利润总额同比增长19.0%,出口同比增长21.2%。
我国目前是世界上最大的纺织品服装出口国,而美国和欧盟是两个主要的进口市场(两者合计占世界服装进口的68%),但由于配额限制,2003年我国对设限国纺织品服装出口只占全部出口额的23%。2005年1月1日剩余的49%的配额限制即将被全部取消,这将使得全球纺织生产商站在同一水平线上竞争,我国纺织行业将凭借较强的国际比较优势获得更大的市场空间。但是配额取消并不必然带来中国纺织行业的"井喷"行情,中国纺织行业要大发展,尚需解决其面临的一些问题。
提升纺织业国际竞争力
——访中国纺织经济研究中心副主任、中国纺织工业协会新闻中心主任孙淮滨
◆ 国际上反倾销、特保等贸易保护主义将阻碍我国纺织品的大幅增长；随着国家宏观调控的实施及银根的收紧,纺织行业面临着资金短缺的问题；化纤等原料价格的上升增加了纺织企业的生产成本；能源、运输短缺也给行业经营带来一些困难。
◆ 对于国内纺织企业来说,应对市场机遇和挑战,最重要的是要提升企业自身的竞争力。为此,需要大力加强技术改造提升产品品牌档次；推进企业信息化建设,提高企业的市场反应速度；加强产业规划,优化产业格局。
中国纺织经济研究中心副主任、中国纺织工业协会新闻中心主任孙淮滨在接受记者采访时表示,2004年,整个纺织行业的运行态势较好,其中的一些主要经济指标如产量、销售收入及增加值,都在去年的基础上有所增长。
发展态势良好
2004年1-10月我国纺织工业生产情况良好,几乎全部的大类产品产量都保持了两位数同比增长。主要产品化纤、纱、布和服装的累计产量分别达到1177.38万吨、880.00万吨、235.99亿米和94.28亿件,分别同比增长了23.85 %、16.22 %、16.59 %和14.37 %。
2004年1-10月我国纺织工业经济取得了较好的经营业绩,全行业工业总产值(现行价)12876.2亿元,同比增长25.33%；产品销售收入12259.7亿元,同比增长26.89%；利润总额386.3亿元,同比增长18.99%。
据海关统计,2004年1-10月全国纺织品服装的进出口总值为931.63亿美元,比去年同期增长19.1 %,其中出口和进口分别为794.30亿美元和137.33亿美元,同比增长分别为21.2%和8.0%。
据国资委消息,2004年1月至10月,全国45家纺织行业国家重点企业工业总产值(不变价)为561.4亿元,同比增长了14.8%,增速与前三季度持平；主营业务收入640.6亿元,增长15.7%,增速比前三季度加快0.2个百分点；出口交货值120.1亿元,增长6.8%,由于受出口退税率下调、国外市场需求量减少等因素的影响,增速比前三季度回落4.5个百分点。
孙淮滨表示,总体来说,我国纺织行业在今年的经营态势是不错的,但是与去年相比,纺织行业在今年的表现稍显逊色。另外,虽然明年配额取消后,我国纺织行业将打开一个巨大的发展空间,其产值、增加值及市场份额等经济指标将会出现较强劲的增长。但是,同时也应该看到,中国纺织行业面临的一些问题将会在一定程度上阻碍纺织行业"井喷"行情的出现。
面临不利因素
2004年,纺织行业的经营环境出现了较大的变化,这些变化对纺织行业的经营产生了一定程度上的不利影响,孙淮滨向记者表示。
从国际上来看,2005年1月1日纺织品配额将全部取消,但"后配额时代"并不必然带来全球纺织品服装贸易的自由化,纺织企业将会遇到更多的贸易壁垒。由于我国入世时是非市场经济地位,美国、欧盟仍然可以对我国出口产品采取救济和特保等措施。
今年是取消配额前的最后一年,国际上针对中国的贸易保护主义明显加剧。2004年5月3日,美国商务部国际贸易署进口管理局发布公告宣称,正在考虑改变针对非市场经济国家反倾销调查单独税率审查政策,该政策若得以改变,则会提高中国企业应诉反倾销的门槛,同时也将增加裁决的随意性和中国企业承受高倾销税率的潜在危险。今年6月17日,欧盟委员会发布立案公告,宣布对进口自中国的化纤布进行反倾销调查。另外,除了美国和欧盟,还有一些发展中国家也向中国发难,今年就有不少发展中国家在主张延长纺织品配额时限的《伊斯坦布尔宣言》上签字。
孙淮滨表示,从国内来看,纺织行业也遭遇了一些问题:随着国家宏观调控的实施及银根的收紧,纺织行业面临着资金短缺的问题；化纤等原料价格的上升增加了纺织企业的生产成本；能源、运输短缺也给行业经营带来一些困难。纺织企业维科精华就在公司2004年半年报中指出,公司经营中的主要问题集中在能源紧张上,特别是电力更为突出。
提升竞争力是根本
中国纺织企业的产品开发能力弱,技术装备实力还不强,出口仍然以贴牌为主,出口商品以中低档为主,缺乏在国际上叫得响的品牌,这大大制约了出口服装的价值,而且也易招致国际上反倾销、特保措施的打击。
孙淮滨表示,对于国内纺织企业来说,应对市场机遇和挑战,最重要的是要提升企业自身的竞争力。为此,国内纺织企业需要大力加强技术改造提升产品品牌档次；推进企业信息化建设,提高企业的市场反应速度；加强产业规划,优化产业格局。(记者 程立新)
配额取消 棉价持续低位 人民币升值预期 出口税提高
后配额时代的纺织业面临四大挑战
展望2005年,我们认为行业运行面临着前所未有的机遇和挑战,主要表现在下面几个方面:
1、配额取消带来发展机遇
我国目前是世界上最大的纺织品服装出口国,而美国和欧盟是两个主要的进口市场(两者合计占世界服装进口的68%),但由于配额限制,2003年我国对设限国纺织品服装出口只占全部出口额的23%。2005年1月1号剩余的49%的配额限制即将被全部取消,这将使得全球纺织生产商站在同一水平线上竞争,我国纺织行业将凭借较强的国际比较优势获得更大的市场空间。
配额取消将导致量增价跌:配额取消后市场空间的扩大将使得我国纺织业的生产能力得到进一步释放,导致出口量会有一个大幅的增长,但与此同时,竞争者的增多和竞争的无序会导致出口价格的下滑。通过测算,我们认为虽然有各种贸易壁垒的存在,但配额取消后出口量增还是足以抵消价格下跌,纺织行业的业绩应能出现一定程度的增加。
配额取消将是行业优胜劣汰的过程:由于新增产能的扩张和竞争的激烈,单个公司受益程度相对下降。纺织企业能否分享配额取消后市场扩张,将取决于其自身竞争力,优势公司将取得高于平均水平的受益空间。从国内企业目前状况来看,价格战将不可避免,企业利润将更趋微薄,弱势公司将在这轮洗盘中出局,优势公司经过这次优胜劣汰后将获得一个更为良性的发展空间。
2、主要原材料棉价处于相对低位并保持基本稳定
棉价在高位盘整后从5月份开始下滑,目前已接近11350元/吨左右的水平。分析2004年、2005年新的棉花年度的供求状况,由于2004年棉花种植面积增长了10%,预计新的棉花年度产量大约为630万吨左右,从需求方面来看,预计纺织用棉消费在730万吨左右,再加上其它用棉消费,总的棉花消费在770万吨左右。新的棉花年度供需缺口较去年有所缓和,将下降到140万吨左右。2005年棉花进口配额为89万吨,加上2004年保留的50万吨,预计新的棉花年度国内供求将处于相对平衡的状态。
从国际状况来看,2004、2005年度全球棉花供大于求,这种状况会导致Cotlook A指数走出下跌的行情。
综合分析下来,预计新年度棉花价格处于相对低位并保持基本稳定,再次出现像去年那样大幅度波动的可能性不大。棉价维持在相对低位并保持基本稳定,将有利于棉纺行业降低成本和持续稳定发展。
3、预期中的人民币升值具有潜在负面影响
纺织品、服装及化纤是典型的贸易品,如果人民币升值,将会通过影响产品的进出口价格和原材料成本,影响相关公司的经营业绩。人民币升值对纺织服装行业上市公司财务的影响机制主要体现为汇兑效应,主要是指人民币升值引致的对净进口企业业绩的正面推动和对净出口企业业绩的负面影响。
根据产品和原材料的进出口状况,可以把主要的纺织服装企业分为三类:第一类是产品出口收入占比较大,而原材料主要来自于国内的企业,这类企业处于净出口状态,人民币升值负面影响较大,如鲁泰纺织、黑牡丹等,这类企业在行业中所占比重较大；第二类是原材料需要大量进口,而产品主要在国内市场销售的企业,这类企业基本上处于净进口状态,人民币升值具有正面推动效应。这类企业主要有精纺呢绒类部分公司及化纤类部分公司；第三类企业是原材料主要来自于国内,同时产品以内销为主的企业,人民币升值对其影响较小,如大部分做自有品牌的服装生产商等,但该类公司有可能受到国内市场竞争加剧这个方面的影响。
总体上来说,由于纺织服装行业出口依存度高达50%以上,企业大多处于净出口状态,而技术进步上升空间有限,所以人民币升值将构成潜在利空。同时人民币升值将使我国纺织品服装产品的劳动力比较优势弱化,产品竞争力降低。人民币升值后部分出口产品可能会转到国内市场销售,也将加剧内销市场的竞争态势。但该负面影响可通过议价能力得以抵消,企业议价能力越强,可抵消程度越高,而行业(企业)的议价能力是由国际比较优势的强弱所决定的。
4、辨证看待出口税增加
出口税的增加一方面会使得配额取消后出口量的增长将低于我们前期的预期,但另一方面将有利于减少欧美贸易制裁,避免国内厂商间恶性竞争的出现。
配额取消后市场空间的扩大将使得我国纺织业的生产能力得到进一步释放,导致出口量会有一个大幅的增长,但同时我们也一直认为,配额取消后竞争者的增多和竞争的无序势必会导致行业内竞争加剧,使产品、特别是低端产品的价格持续走低,而出口价格的走低不仅进一步压缩利润空间,也易引起欧美对我国产品贸易壁垒的如影形随。而加征出口关税将在短期内增加企业出口成本,企业要消化,只能提高效率,从低附加值出口向高附加值出口提升,这样有助于使整个中国纺织出口摆脱以量取胜的方式,抵制欧美国家对我国贸易限制措施,保证可持续地发展。
从出台的几项措施来看,加征出口关税短期内必然使部分纺织品出口面临限制,但结合商务部同时推出的另外七条措施看,政府计划加征出口关税的初衷是为了整个纺织行业更健康发展也有利于在配额取消后继续保持和提高纺织出口行业的整体效益和长期的国际竞争力。(光大证券研究所 李婕)
2004年最值得关注的事件
■11月3至5日,巴黎成衣展在巴黎VILLEPINTE展览场举行。中国15家最大的纺织品出口企业与会并带来自己的时装。
■11月3日,美国纺织品协议执行委员会受理了美有关纺织行业组织提出的以"市场扰乱威胁"为由对中国输美化纤裤、棉制针织衫、化纤制针织衫、男式梭织衬衫和内衣等五种纺织品的设限申请。中国商务部新闻发言人崇泉就此发表谈话表示,中国政府坚决反对美方的这一做法。
■10月26日,欧盟委员会表示,欧盟将在明年1月1日取消对包括中国在内的11个世界贸易组织成员的纺织品和服装进口配额的同时,建立针对中国纺织品和服装进口的监控体系。
■10月20日,欧盟委员会宣布,欧盟将对现行的普惠制进行改革,并将在下一个普惠制年度取消对中国纺织品和服装的普惠制优惠。取消普惠制后,中国纺织品和服装所缴纳的关税税率将由目前的平均9%上升至12%。欧盟的普惠制每10年调整一次,现行普惠制将于2005年年底到期。但根据世界贸易组织的要求,欧盟新的普惠制年度将由2005年7月1日开始。
■10月17日,中国第二大服装博览会------第八届宁波国际服装节拉开帷幕,共有二万余名海内外客商云集此间。
■10月11日,由香港联泰投资有限公司、福建七匹狼实业股份有限公司、福建凤竹集团有限公司三家闽港上市公司共同发起组建的福建晋江新丝路服装制造城有限公司成立,三上市公司董事长当晚在晋江签署了合作协议。
■10月12日,美国纺织品和服装产业界以担心就业机会受冲击为由,向布什政府提出对进口中国纺织品设限的诉求。
■10月12日,第九届中国国际纺织机械展览会在北京中国国际展览中心开幕。海内外的一千多家企业展出了先进的针织、印染和服装加工设备。
■8月27日,商务部发布2004年第43号公告,公布了对原产于我国台澎金马单独关税区的进口锦纶6、66长丝产品进行反倾销调查的初裁决定,并决定对该被调查产品采取临时反倾销措施。
■7月3日,日本与泰国、马来西亚、菲律宾3国的纺织业界就互相撤消纺织品的相关进口关税,实现贸易自由化一事达成一致。日本政府正着手与上述3国缔结自由贸易协定(FTA),目前处于交涉阶段,今年夏天开始将按商品种类分别达成协议。
■6月17日,欧盟委员会在其官方刊物上刊登了通告,宣布对从中国进口的部分涤纶长纤维服装展开反倾销调查。涉案内地纺织厂家估计近1000家,主要集中在绍兴、宁波、杭州、上海等地,涉案金额达5.8亿美元。
■6月17日,麦德龙在沪举行服装新供应商见面会。这家世界采购巨头希望通过这次见面会,找到明年纺织品取消配额限制后的长期合作伙伴。业内普遍认为,纺织品配额限制取消后,势必大幅度释放中国纺织品在国际市场上的比较优势,跨国采购巨头们在中国服装方面的采购数额将因此大幅增加。
■6月15日,"二00四年中国纺织品、服装贸易展览会"在纽约贾维茨中心开幕,这是该展览连续第五年在纽约举行,是全美最大规模的中国纺织品服装展览,前四届的成交额超过五亿美元。
■5月24日,第八十三届世界纺织大会在上海世贸商城举行,这是世界纺织大会首次在中国内地召开。
■4月28日,中国纺织工业协会副会长陈树津表示,2003年,中国纺织工业总产值突破人民币两万一千五百亿元,出口创汇八百零四亿美元,出口量占世界五分之一,中国已位于世界纺织大国之首。
■4月28日,中国纺织工业协会宣布,中国首个纺织产业升级示范区落户广东佛山市南海区西樵镇,计划用三到五年完成西樵纺织工业的产业升级。
■4月23日,上海市政府官员宣布,上海将兴建内地最大的、集产业、展示、销售、物流、商贸、信息、科研为一体的大型综合性服装机械专业市场。此个大型服装机械专业市场将建在上海市的金山区枫泾镇。该镇镇长干永琴表示,枫泾镇作为上海重要的西南门户,位于长三角的最中心地带,在交通、物流、贸易等方面都有着先决的地缘优势。
■3月29日,由中国纺织工业协会主办的首届"全球纺织经济论坛"于北京举行。
■3月17日,由长沙拜尔科技有限公司正式推出的被称为"纺织基因革命"的生态拟真热能技术,日前首次应用于新型家居用品中。业界人士认为,生态拟真热能技术的出现,在中国纺织行业提出了一个崭新的概念:即功能化生态纺织产业。而这项技术的产业化,不仅将为中国家纺行业创造至少五十亿元的市场,还将进一步推动中国纺织行业完成传统产业的价值转换。
■2月23日,美国开始对中国胸罩、针织物及晨衣等纺织品的进口实施7.5%的配额限制,限制将维持一年时间。为此,中国开始对国内相关纺织企业实行出口许可证制度。
